40公司獲得推薦評級-更新中
【16:27 保利發(fā)展(600048):毛利承壓 保持融資優(yōu)勢】 8月21日給予保利發(fā)展(600048)推薦評級。 投資建議:融資優(yōu)勢保障公司不斷聚焦核心城市,改善土儲質(zhì)量,奠定未來利潤率和ROE 回升的基礎(chǔ),但短期內(nèi)公司存量土儲可能存在減值壓力。該機構(gòu)預(yù)計2024-2026 年公司eps 分別為1.02、1.08、1.24 元,基于剩余收益模型測算公司價值,得出2024 年目標(biāo)價13 元,對應(yīng)2024 年12.5 倍PE,維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:行業(yè)繼續(xù)單邊縮表,市場超預(yù)期下行。 該股最近6個月獲得機構(gòu)32次買入評級、13次推薦評級、8次增持評級、2次持有評級、2次優(yōu)于大市評級、2次強烈推薦評級。 【16:12 保利發(fā)展(600048):營收同比正增長 合理控制投資節(jié)奏】 8月21日給予保利發(fā)展(600048)推薦評級。 投資建議:2024年上半年公司營收小幅度增長,受毛利率下滑、市場下行、權(quán)益比例等因素降低的影響,歸母凈利潤下滑;銷售實現(xiàn)量減價升,投資維持謹(jǐn)慎;財務(wù)嚴(yán)控杠桿,融資成本維持低位;2024年8月,公司擬發(fā)行可轉(zhuǎn)債再融資。該機構(gòu)預(yù)測公司2024-2026年歸母凈利潤為111.74億元、117.31億元、125.03億元,對應(yīng)EPS為0.93元/股、0.98元/股、1.04元/股,對應(yīng)PE為8.76X、8.35X、7.83X,維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:宏觀經(jīng)濟(jì)不及預(yù)期的風(fēng)險、房地產(chǎn)銷售不及預(yù)期的風(fēng)險、房價大幅度下跌的風(fēng)險、資金回流不及預(yù)期的風(fēng)險、債務(wù)償還不及預(yù)期的風(fēng)險。 該股最近6個月獲得機構(gòu)32次買入評級、12次推薦評級、8次增持評級、2次持有評級、2次優(yōu)于大市評級、2次強烈推薦評級。 【15:37 萬孚生物(300482)2024年半年報點評:業(yè)績符合預(yù)期 四大業(yè)務(wù)板塊運營穩(wěn)健】 8月21日給予萬孚生物(300482)推薦評級。 投資建議:公司業(yè)績符合預(yù)期,維持盈利預(yù)測不變。該機構(gòu)預(yù)計公司24-26 年歸母凈利潤分別為6.5、8.0、10.1 億元,同比增速分別為+33.8%、23.3%、+25.7%,對應(yīng)PE 分別為16、13、10 倍。根據(jù)DCF 模型測算,給予公司整體估值156億元,對應(yīng)目標(biāo)價33 元,維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:1、常規(guī)業(yè)務(wù)收入不達(dá)預(yù)期;2、化學(xué)發(fā)光等新技術(shù)平臺放量不達(dá)預(yù)期。 該股最近6個月獲得機構(gòu)11次買入評級、6次推薦評級、1次優(yōu)于大市評級、1次“買入”投資評級。 【14:37 蘇軸股份(430418):軸承景氣度回暖業(yè)績超預(yù)期 海外相對高增】 8月21日給予蘇軸股份(430418)推薦評級。 投資建議:該機構(gòu)上調(diào)公司2024-2026年預(yù)計營業(yè)收入分別為7.72/9.39/11.33億(原值7.69/9.35/11.3億),同比+21.4%/+21.6%/+20.6%,預(yù)計歸母凈利潤分別為1.5/1.86/2.28億(原值1.45/1.79/2.2億),同比+20.7%/+24.4%/+22.5%,預(yù)計EPS分別為1.11/1.38/1.69元(原值1.07/1.32/1.62元),對應(yīng)PE分別為11.8x/9.5x/7.8x,維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:海內(nèi)外軸承行業(yè)政策存在不確定性的風(fēng)險;上游鋼材等原材料價格上漲超預(yù)期的風(fēng)險;下游汽車、家電、機械等領(lǐng)域需求修復(fù)緩慢的風(fēng)險;匯率過度波動的風(fēng)險;軸承行業(yè)競爭加劇的風(fēng)險;人形機器人放量不及預(yù)期的風(fēng)險;軸承行業(yè)技術(shù)變革加快的風(fēng)險。 該股最近6個月獲得機構(gòu)7次買入評級、2次推薦評級、2次增持評級。 【14:22 德賽西威(002920)系列點評一:盈利高速增長本土國際化戰(zhàn)略提速】 8月21日給予德賽西威(002920)推薦評級。 投資建議:智能座艙產(chǎn)品受益大屏多屏趨勢及新客戶拓展,智能駕駛產(chǎn)品覆蓋L2、L3 及以上級別,看好智能變革機遇下公司長期成長。預(yù)計公司2024-2026年營收282.31/341.07/402.22 億元,歸母凈利潤為20.85/26.50/31.77 億元,EPS 為3.76/4.78/5.72 元,對應(yīng)2024 年8 月20 日88.46 元/股收盤價,PE 分別為24/19/15 倍,維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:行業(yè)競爭加??;智駕技術(shù)進(jìn)步不及預(yù)期;產(chǎn)品開發(fā)進(jìn)展不及預(yù)期。 該股最近6個月獲得機構(gòu)27次買入評級、7次增持評級、3次推薦評級、3次跑贏行業(yè)評級、2次買入-A投資評級、1次強推評級。 【14:17 芯能科技(603105):電站規(guī)模穩(wěn)健增長 天氣因素略影響發(fā)電收入】 8月21日給予芯能科技(603105)推薦評級。 投資建議:公司商業(yè)模式優(yōu)勢明顯,發(fā)電業(yè)務(wù)能夠提供持續(xù)穩(wěn)定的收入現(xiàn)金流,有效支撐自持電站規(guī)模的再擴大,也可支撐工商業(yè)儲能、戶儲產(chǎn)品、充電樁等相關(guān)多元化業(yè)務(wù)拓展,形成新的增長點。該機構(gòu)預(yù)計公司2024-2026 年營收分別為7.8、9.0、10.5 億元,對應(yīng)增速分別為13.4%、15.2%、16.8%;歸母凈利潤分別為2.4、3.0、3.7 億元,對應(yīng)增速分別為7.0%、27.4%、23.3%,以8 月20 日收盤價作為基準(zhǔn),對應(yīng)2024-2026 年P(guān)E 為16X、12X、10X。維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:應(yīng)收賬款回款風(fēng)險,項目開拓不及預(yù)期等。 該股最近6個月獲得機構(gòu)4次買入評級、3次跑贏行業(yè)評級、2次增持評級、1次推薦評級、1次優(yōu)于大市評級。 【13:17 常熟銀行(601128):業(yè)績高增速穩(wěn)定 個貸收益率提升】 8月21日給予常熟銀行(601128)推薦評級。 投資建議:凈息差韌性足,撥備維持高位 風(fēng)險提示:宏觀經(jīng)濟(jì)增速下行;資產(chǎn)質(zhì)量惡化;經(jīng)營合規(guī)風(fēng)險。 該股最近6個月獲得機構(gòu)33次買入評級、8次推薦評級、6次強烈推薦評級、4次跑贏行業(yè)評級、4次優(yōu)于大市評級、2次增持評級、1次買入-A的投評級。 【13:17 創(chuàng)世紀(jì)(300083):拐點已至 Q2業(yè)績同比轉(zhuǎn)正】 8月21日給予創(chuàng)世紀(jì)(300083)推薦評級。 投資建議:預(yù)計公司2024-2026年將分別實現(xiàn)歸母凈利潤4.94億元、6.22億元、7.64億元,對應(yīng)EPS為0.30、0.37、0.46元,對應(yīng)PE為20倍、16倍、13倍,維持推薦評級。 風(fēng)險提示:經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇不及預(yù)期的風(fēng)險;新產(chǎn)品拓展不及預(yù)期的風(fēng)險;核心技術(shù)選代迅速的風(fēng)險;市場競爭加劇的風(fēng)險等。 該股最近6個月獲得機構(gòu)4次增持評級、2次買入評級、2次推薦評級、1次“推薦“評級、1次持有評級、1次增持-A評級。 【12:32 地鐵設(shè)計(003013):業(yè)績符合預(yù)期 低空經(jīng)濟(jì)與出海助增長】 8月21日給予地鐵設(shè)計(003013)推薦評級。 投資建議:預(yù)計公司2024-2026年歸母凈利潤分別為4.65、5.30、6.04億元分別同比+7.69%/+13.86%/+14.05%,對應(yīng)P/E分別為11.29/9.92/8.69x,維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:固定資產(chǎn)投資下滑的風(fēng)險;新簽訂單不及預(yù)期的風(fēng)險;應(yīng)收賬款回收不及預(yù)期的風(fēng)險。 該股最近6個月獲得機構(gòu)4次買入評級、2次推薦評級、1次買入-A評級。 【12:27 美的集團(tuán)(000333)中報點評:內(nèi)銷增長優(yōu)于行業(yè) 海外業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)優(yōu)化】 8月21日給予美的集團(tuán)(000333)推薦評級。 投資建議:公司積極推進(jìn)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)升級,加快海外自有品牌建設(shè),強化海外本土化經(jīng)營,盈利能力有望延續(xù)改善。國內(nèi)以舊換新政策托底,下半年內(nèi)銷景氣或持續(xù)復(fù)蘇,公司作為行業(yè)龍頭有望受益。該機構(gòu)預(yù)計公司2024-2026年歸母凈利潤為377.5/423.90/459.94億元,同比增長11.95%/12.29%/8.50%,EPS 分別為5.40/6.07/6.58元,當(dāng)前股價對應(yīng)2024-2026年P(guān)E為11.66/10.38/9.57倍,維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:海外市場拓展的風(fēng)險、以舊換新政策效果不及預(yù)期的風(fēng)險、匯率波動的風(fēng)險、原材料價格波動的風(fēng)險。 該股最近6個月獲得機構(gòu)35次買入評級、7次增持評級、3次“買入”投資評級、3次優(yōu)于大市評級、3次買入-A的投評級、2次強推評級、1次推薦評級。 【12:27 國電電力(600795):煤電盈利大幅改善 國電建投轉(zhuǎn)讓增厚業(yè)績】 8月21日給予國電電力(600795)推薦評級。 儲備項目充足,新能源裝機有望加速:上半年公司獲取新能源項目資源 8.43GW、核準(zhǔn)6.70GW、開工3.97GW、新增裝機1.77GW;十四五以來公司新能源裝機累計新增13.1GW,距離35GW目標(biāo)仍有較大增長空間。隨著風(fēng)電、光伏上游價格下降,2024-2025年新增裝機有望持續(xù)加速投資建議:預(yù)計公司2024-2026年歸母凈利潤分別為96.82億元/91.98億元/103.28億元,對應(yīng)PE分別為10.2倍/10.7倍/9.6倍,維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:煤價超預(yù)期上漲的風(fēng)險;新能源開發(fā)進(jìn)度不及預(yù)期的風(fēng)險;上網(wǎng)電價下調(diào)的風(fēng)險。 該股最近6個月獲得機構(gòu)22次買入評級、6次增持評級、3次強烈推薦評級、2次推薦評級、1次買入-A的投評級、1次增持-A評級、1次“強烈推薦3評級。 【12:12 寶鈦股份(600456):軍品需求保持平穩(wěn) “出口+大飛機”增長亮眼】 8月21日給予寶鈦股份(600456)推薦評級。 投資建議:公司鈦及鈦合金生產(chǎn)規(guī)模國內(nèi)領(lǐng)先,受益于航空航天、3C 消費電子等領(lǐng)域快速發(fā)展拉動鈦材廣闊需求空間,未來成長可期。該機構(gòu)預(yù)計2024-2026 年,公司歸母凈利潤為5.92、6.96、7.89 億元,對應(yīng)8 月20 日股價的PE分別為20/17/15X,維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:下游需求不及預(yù)期;原材料價格波動風(fēng)險;項目進(jìn)展不及預(yù)期。 該股最近6個月獲得機構(gòu)4次買入評級、2次推薦評級、1次增持評級。 【11:27 宇新股份(002986)2024年半年報點評:二季度歸母凈利環(huán)比增77% 重點項目多線推進(jìn)】 8月21日給予宇新股份(002986)推薦評級。 投資建議:公司是國內(nèi)領(lǐng)先的碳四深加工企業(yè),目前已具備正丁烯、異丁烯、正丁烷和異丁烷等碳四組分綜合利用能力,同時在新材料和功能化學(xué)品領(lǐng)域的產(chǎn)業(yè)布局也已全面啟動。公司有多個在建項目,未來三年內(nèi)有望帶動盈利增長。該機構(gòu)預(yù)計公司2024-2026 年歸母凈利潤分別為4.57、6.96、8.09 億元,對應(yīng)EPS分別為1.19、1.81、2.11 元,現(xiàn)價(2024 年 8 月 20 日)對應(yīng) PE 分別為9倍、6 倍、5 倍。該機構(gòu)看好公司未來成長性,維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:1)項目建設(shè)進(jìn)度不及預(yù)期風(fēng)險;2)新能源汽車推廣對公司未來業(yè)務(wù)持續(xù)經(jīng)營的影響風(fēng)險;3)應(yīng)收賬款占收入比重過高的風(fēng)險。 該股最近6個月獲得機構(gòu)1次買入評級、1次推薦評級。 【11:27 鼎龍股份(300054):半導(dǎo)體材料規(guī)模效應(yīng)顯現(xiàn) 帶動公司盈利能力持續(xù)增強】 8月21日給予鼎龍股份(300054)推薦評級。 投資建議:公司成功打破了國外廠商對CMP拋光墊的壟斷,且圍繞著泛半導(dǎo)體應(yīng)用領(lǐng)域當(dāng)中的核心材料,打造進(jìn)口替代類半導(dǎo)體材料的平臺型企業(yè)。公司半導(dǎo)體業(yè)務(wù)經(jīng)營態(tài)勢良好,各業(yè)務(wù)產(chǎn)品線的穩(wěn)步放量。綜合公司最新財報,該機構(gòu)調(diào)整了公司的盈利預(yù)測,預(yù)計公司2024-2026年凈利潤分別為4.64億元、6.83億元、9.64億元(前值分別為4.39億元、6.43億元、9.31億元),EPS分別為0.49元、0.73元和1.03元,對應(yīng)8月20日收盤價PE分別為39.4X、26.8X和19.0X,維持公司“推薦”評級。 風(fēng)險提示:(1)下游需求可能不及預(yù)期:如若行業(yè)下游需求疲軟,可能會對公司的業(yè)務(wù)產(chǎn)生一定影響。(2)市場競爭加?。阂坏┕镜募夹g(shù)水平、產(chǎn)品品質(zhì)、服務(wù)質(zhì)量有所下滑,都可能被競爭對手拉開差距,市場份額將被搶奪。(3)新產(chǎn)品研發(fā)、客戶認(rèn)證不及預(yù)期:半導(dǎo)體材料屬于技術(shù)和客戶認(rèn)證門檻較高的市場,如果產(chǎn)品良率達(dá)不到預(yù)期或者客戶測試認(rèn)證進(jìn)展較慢導(dǎo)致量產(chǎn)節(jié)奏延緩,可能對公司的業(yè)績產(chǎn)生不利影響。(4)美國制裁風(fēng)險:美國對中國半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)的制裁持續(xù)升級,半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)對全球尤其是美國科技產(chǎn)業(yè)鏈的依賴依然嚴(yán)重,下游晶圓廠先進(jìn)制程的擴產(chǎn)可能會受到影響,擴產(chǎn)進(jìn)度放緩,公司的銷售情況可能也會受到影響。 該股最近6個月獲得機構(gòu)20次買入評級、6次推薦評級、5次買入-A評級、3次跑贏行業(yè)評級、2次優(yōu)于大市評級、2次增持評級。 【11:22 深圳機場(000089):24H1客流加速恢復(fù) 進(jìn)一步實現(xiàn)盈利】 8月21日給予深圳機場(000089)推薦評級。 投資建議:預(yù)計公司2024/25/26年EPS分別為0.20/0.30/0.36元,對應(yīng)PE為31.98X/21.59X/17.70X,維持“推薦”評級。風(fēng)險提示:國際客流增長不及預(yù)期的風(fēng)險,改擴建工程進(jìn)度不及預(yù)期的風(fēng)險。 該股最近6個月獲得機構(gòu)8次增持評級、3次買入評級、3次推薦評級、1次中性評級。 【10:17 保利發(fā)展(600048):營收受結(jié)轉(zhuǎn)影響增加 銷售金額穩(wěn)居行業(yè)第一】 8月21日給予保利發(fā)展(600048)推薦評級。 投資建議:公司作為央企龍頭,土地儲備豐富,現(xiàn)金流充足,該機構(gòu)預(yù)測2024-2026 年營收分別達(dá)3501.18 億元/3579.38 億元/3745.64 億元,同比增長0.9%/2.2%/4.6%;2024-2026 年P(guān)E 倍數(shù)為9/7/6。維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:公司土地拓展不及預(yù)期;市場回暖速度不及預(yù)期 該股最近6個月獲得機構(gòu)32次買入評級、11次推薦評級、8次增持評級、2次持有評級、2次優(yōu)于大市評級、2次強烈推薦評級。 【09:37 皖新傳媒(601801)深度研究報告:安徽出版集團(tuán)龍頭 固本培元強根基 積極探索創(chuàng)增量】 8月21日給予皖新傳媒(601801)推薦評級。 投資建議:該機構(gòu)看好公司業(yè)務(wù)增長性。一方面,該機構(gòu)看好主業(yè)預(yù)計可保持穩(wěn)健增長;另一方面,公司也積極進(jìn)行新業(yè)務(wù)布局,包括游戲、智慧教育等,有望打開長期收入天花板。同時,公司保持較高分紅水平,股東回報積極。該機構(gòu)預(yù)計公司 2024/25/26 年歸母凈利潤分別為 8.78/9.48/10.53 億元,同比增速-6.2%/8%/11%,當(dāng)前股價對應(yīng)15/14/12 倍 PE。采用相對估值法進(jìn)行估值,可比公司24 年平均 PE 為14X(截至2023/8/20),考慮公司主業(yè)增長較快;以及新業(yè)務(wù)落地較快,后續(xù)成長空間較大,該機構(gòu)給予公司2024 年 18 倍 PE,目標(biāo)市值157 億元,對應(yīng)目標(biāo)價8.04 元,首次覆蓋,予以“推薦”評級。 風(fēng)險提示:紙張成本上漲,教育政策變化,在校學(xué)生數(shù)變化,并購進(jìn)展不及預(yù)期,新業(yè)務(wù)進(jìn)展不及預(yù)期 該股最近6個月獲得機構(gòu)7次買入評級、2次增持評級、1次推薦評級、1次優(yōu)于大市評級。 【08:22 稅友股份(603171)2024年半年報點評:扣非凈利穩(wěn)健增長 2B活躍及付費用戶逐步攀升】 8月21日給予稅友股份(603171)推薦評級。 投資建議:公司作為財稅數(shù)字化及SaaS 云平臺服務(wù)龍頭廠商,有望持續(xù)受益于新一輪財稅體制改革落地。該機構(gòu)預(yù)計公司2024-2026 年營收分別為21.71、25.53、29.27 億元,歸母凈利潤分別為2.30、3.19、3.88 億元,對應(yīng)EPS 為0.57、0.78、0.95 元,維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:行業(yè)競爭加??;宏觀經(jīng)濟(jì)波動;政策落地不及預(yù)期。 該股最近6個月獲得機構(gòu)11次買入評級、3次跑贏行業(yè)評級、3次優(yōu)于大市評級、3次增持評級、2次推薦評級、2次“推薦“評級、1次“買入”投資評級。 【08:12 林洋能源(601222):公司業(yè)績穩(wěn)健增長 經(jīng)營性現(xiàn)金流明顯改善】 8月21日給予林洋能源(601222)推薦評級。 投資建議:公司智能板塊積極出海,新能源業(yè)務(wù)板塊相互協(xié)同,業(yè)績持續(xù)穩(wěn)健增長。該機構(gòu)預(yù)計公司2024-2026 年歸母凈利潤分別為12.46/15.01/18.32 億元,當(dāng)前市值對應(yīng)PE 分別為11/9/7 倍。參考可比公司估值,給予2024 年14x PE,對應(yīng)目標(biāo)價8.47 元,維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:終端需求不及預(yù)期,產(chǎn)能擴張進(jìn)度不及預(yù)期,市場競爭加劇等。 該股最近6個月獲得機構(gòu)12次買入評級、2次跑贏行業(yè)評級、2次推薦評級、1次“買入”投資評級、1次“增持”投資評級。 【08:12 神火股份(000933)2024年半年報點評:煤炭銷量、價格下滑拖累公司業(yè)績】 8月21日給予神火股份(000933)推薦評級。 投資建議:考慮煤炭價格下滑及氧化鋁價格提升,該機構(gòu)預(yù)計2024-2026 年實現(xiàn)歸母凈利潤分別為51.89/64.24/72.52 億元(前值為65.21/75.18/85.85 億元),同比-12.1%、+23.8%、+12.9%。神火股份分為煤炭和電解鋁兩個主要板塊,該機構(gòu)分別根據(jù)可比公司對兩塊業(yè)務(wù)采用分部估值,根據(jù)同行業(yè)可比公司估值,分別給予2024 年約8 倍和10 倍PE,神火股份目標(biāo)市值為478 億元,對應(yīng)股價21.25 元,相較于當(dāng)前有25%空間,維持“推薦”評級。 風(fēng)險提示:(1)海外衰退超預(yù)期;(2)國內(nèi)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇低于預(yù)期;(3)公司煤礦經(jīng)營遭遇行政干擾。 該股最近6個月獲得機構(gòu)23次買入評級、4次推薦評級、2次增持評級、1次買入-A評級、1次“買入”投資評級。 中財網(wǎng)
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